Ein Investment-Offering durchläuft folgende Phasen: Vorbereitung → Release-Prozess → Veröffentlichung (Investoren zeichnen) → Zahlungen → Closing. Dieser Artikel behandelt Vorbereitung und Veröffentlichung.
1. Pflichtfelder
Name des Offerings
Emissionsvehikel (Securitization Vehicle)
Land und Unternehmen
Art des Offerings (z. B. Venture, Equity)
Mindest- und Höchstanlagebetrag
Investment-Konditionen
Rechtliche Dokumente (siehe unten)
2. Zugelassene Investorentypen
Standardmäßig ist ein Offering nur für professionelle Anleger geöffnet. Sollen auch nicht-professionelle (private) Anleger investieren können, fügen Sie diesen Investorentyp vor der Veröffentlichung hinzu.
3. Investoren einladen
Per E-Mail: Klicken Sie im Bereich Investors auf „Add investor“ und geben Sie die E-Mail-Adresse des Investors ein.
Aus Ihrem Investor-CRM: Wählen Sie bereits gespeicherte Investoren aus, klicken Sie auf „Invite to Offering“ und wählen Sie das Offering.
Per Einladungslink: Klicken Sie auf „Add investor“ und dann auf „Copy invitation link“. Investoren, die sich über diesen Link registrieren oder anmelden, werden automatisch dem Offering hinzugefügt.
Benachrichtigungen: Eingeladene Investoren erhalten eine E-Mail. Ist das Offering noch nicht veröffentlicht, werden sie zur Registrierung eingeladen, damit sie ihr Onboarding vorab abschließen können; das Offering sehen sie, sobald es veröffentlicht ist. Änderungen an den Konditionen eines Investors lösen keine Benachrichtigung aus.
4. Investment-Konditionen und Zuteilungen
Jedes Offering benötigt mindestens eine Konditionengruppe (Standardkonditionen). Sie können mehrere Gruppen anlegen und Investoren zuordnen. Im Bereich „Investor Allocation“ legen Sie fest, wie viel jeder Investor investieren kann – einzeln oder für eine ganze Konditionengruppe.
Vermittlungsgebühr (Brokerage Fee) – eine Gebühr (z. B. 2 %), die auf den Investmentbetrag aufgeschlagen wird; sie erhöht den Betrag, den der Investor zahlt.
Hurdle Rate – die jährliche Mindestrendite der Investoren, bevor eine Performance Fee anfällt.
Performance Fee – der Gewinnanteil oberhalb der Hurdle Rate, der an den Emittenten bzw. Manager geht.
5. Rechtliche Dokumente
Laden Sie vor der Veröffentlichung die maßgeblichen rechtlichen Dokumente hoch, z. B. Informationsmemorandum, Wandeldarlehensvertrag (falls zutreffend), Zeichnungsvereinbarung sowie Anleihe- bzw. Wertpapierbedingungen.
6. Release-Prozess
Klicken Sie auf „Start Offering Release Process“. Ab diesem Zeitpunkt sind die Kernkonditionen gesperrt – siehe „Änderungen an einem Offering nach der Veröffentlichung“.
Die Plattform prüft, ob alle Pflichtfelder vollständig sind.
Sie legen das Securities Issuance Agreement fest (z. B. Token-Name und Wertpapierdetails).
Die Brokerage Regulatory Approval wird erteilt – die Bestätigung unseres lizenzierten Partners, dass das Offering live gehen darf. Dies dauert in der Regel etwa 24 Stunden.
7. Veröffentlichung
Sind alle Voraussetzungen erfüllt, klicken Sie auf „Release“. Das Offering ist dann für alle eingeladenen Investoren sichtbar; diese werden per E-Mail benachrichtigt und können zeichnen.
Weiter mit: „Investorenzusagen und Zahlungen verwalten“ und „Ein Offering schließen“.